暴风科技、全通教育短线操纵案被查

日前，证监会对马信琪涉嫌操纵“暴风科技”股票价格和孙国栋涉嫌操纵“全通教育”、“中科金财”、“如意集团”、“西部证券”、“开元仪器”、“奋达科技”、“鼎捷软件”、“暴风科技”、“雷曼股份”、“深圳华强”、“仙坛股份”、“新宁物流”和“银之杰”等13支股票价格两案调查、审理完毕。上述2案已进入告知听证程序

日前，证监会对马信琪涉嫌操纵“暴风科技”股票价格和孙国栋涉嫌操纵“全通教育”、“中科金财”、“如意集团”、“西部证券”、“开元仪器”、“奋达科技”、“鼎捷软件”、“暴风科技”、“雷曼股份”、“深圳华强”、“仙坛股份”、“新宁物流”和“银之杰”等13支股票价格两案调查、审理完毕。上述2案已进入告知听证程序。

两案的操作手法均是通过虚假申报等方法影响相应股票价格，并快速反向卖出获利。

其中，马信琪在2015年7月31日多次大笔申报买入后快速撤单,以不成交或少量成交的方式拉抬“暴风科技”股价，随后快速反向卖出之前持有的部分股票获利。

孙国栋在2014年12月至2015年5月期间，在开盘集合竞价阶段、连续竞价阶段、尾市阶段通过虚假申报、连续申报抬高股价等方式影响“全通教育”等前述13支股票价格，并于当日或次日反向卖出获利。马信琪和孙国栋的上述行为违反了《证券法》第七十七条第一款第（四）项的规定。

根据当事人的违法事实、性质、情节与社会危害程度，依据《证券法》第二百零三条的规定，我会拟对马信琪和孙国栋分别作出如下行政处罚：没收马信琪违法所得441,169.11元，并处以1,323,507.33元罚款；没收孙国栋违法所得11,298,908.14元，并处以33,896,724.42元罚款。

证监会新闻发言人说，证券期货市场功能的有效发挥有赖于公开、公平、公正的市场环境。操纵市场行为通过不正当手段，营造虚假的市场供求关系和证券期货价格，误导投资者的投资决策，既扭曲了市场价格形成机制，破坏了市场秩序，又损害了投资者的利益。我国法律法规严格禁止各种形式的操纵证券期货市场行为，证监会一经查实认定，将迅速依法严厉打击。

庄家操纵股价在A股市场一度极为盛行，2000年以后监管机构一度动用600人对重点个股和大户进行“人肉”跟踪。今天上交所和深交所都有各自建立大数据系统，主要通过数据比对、交易关联性等原理来发现蛛丝马迹，再进一步定位到个人。“比如说不同的账户总是在同一时间买卖同一只股票，首先系统就会把相关账户关联起来，而不管账户或人的地理位置，之后再通过券商或银行等渠道进一步调阅后台资料取足相关证据，最后定位具体的开户人”。

针对老鼠仓等交易行为还建立了专项核查和定期报告制度。其中，上交所异动指标分为4大类72项，敏感信息分为3级。

深交所监察系统可同步实现超过204个报警指标、300项实时与历史统计查询、60余项专用调查分析、100多种监管报表监测分析等功能，每年处理的各类实时报警信息14万余次，平均每个交易日处理报警600余次。

在大数据时代，股票交易中的任何异常行为都可在瞬间被发现，但确定是否操纵股价的尺度很难把握。也许是本着“水至清则无鱼”的思路，监管机构坐视一只只妖股出笼，却没有举起“照妖镜”。查处暴风科技、全通教育只是个开头。