一家公募电商化的心路历程

去年下半年，南方基金电商部副总监郑伟博及其团队一直穿梭于各大互联网平台、电商平台和支付平台之间，随之而来的，是数不尽的会议、商讨和思想的碰撞，idea漫天飞舞。和郑伟博在做同样事情的还有广大的基金同行、保险公司、券商……逾百家金融机构几乎踏破了互联网企业的门槛，乃至于到后期，一些互联网龙头企业由于接待任务过重，已经排不开会面时间了

去年下半年，南方基金电商部副总监郑伟博及其团队一直穿梭于各大互联网平台、电商平台和支付平台之间，随之而来的，是数不尽的会议、商讨和思想的碰撞，idea漫天飞舞。

和郑伟博在做同样事情的还有广大的基金同行、保险公司、券商……逾百家金融机构几乎踏破了互联网企业的门槛，乃至于到后期，一些互联网龙头企业由于接待任务过重，已经排不开会面时间了。

就在2013年上半年，金融机构和互联网之间的接触还是“有一搭没一搭”的状态，但“余额宝”的诞生就像一剂强心针，此后这些金融机构基本走过了“关注―兴奋―矛盾―冷静―慎行”的历程。

艰难转身

2013年年初，当中国平安董事长马明哲向全体员工发表新春致辞时，绝大部分的金融机构都没有意识到，2013年将是互联网金融的元年。

“当时，我们整个行业谁都没意识到这一点，其实基金行业在经营或监管上与互联网行业相比是比较保守的，有着完善的法律法规，透明的监督体制，如果说你想去大刀阔斧地做一些尝试，其实是非常有难度的，”郑伟博坦言。

事实上，早在2013年年初，淘宝网就已经开始和各大基金公司探讨网上开店的问题，但这更像是一个缓慢而悠长的过程，直到“余额宝”6月13日上线。

而“余额宝”启动之后不断地“煽风点火”：半个月超50亿，7月份超过100亿元，9月份超过500亿，11月份突破1000亿……在这个过程中，整个行业的反应被一位基金公司总经理描述为“关注―兴奋―矛盾―冷静―慎行”。

“‘余额宝’出现以后，我们内部也进行了多轮的探讨，究竟要不要跟进，我们连吃饭的时候都在说这个事，以至于后来，公司老总一想到互联网就睡不着觉。”华南一家大型基金公司内部人士对《第一财经日报》如此描述当时的情形。

“刚开始我们和互联网平台接触的时候，还真不大习惯，”在回想那个阶段的经历时，郑伟博对记者说，基金的风格是稳健、严谨、一板一眼，而互联网是年轻、开放、客户至上，“我们穿着西装打着领带，而对方都是T恤牛仔裤。他们并不熟悉金融业的逻辑、监管和限制，以互联网思维提出客户原始需求，问我们能不能做到”。

“这是两种文化的碰撞，但我们走了两三家后发现都是这样，很快就习惯了。”郑伟博说。

在与互联网平台广泛接触的过程中，南方基金电商部门也慢慢摸索出一些套路，并将其分类，比如一种是基金超市的模式，类似于基金淘宝店；一种是嵌入式直销，即“余额宝”的模式，这种模式事实上把基金直销的交易平台嵌入到互联网平台；还有一种是类似于百度理财的网络引流模式，即互联网平台主要将客户流量引导至专属的直销专区。

郑伟博表示，“南方基金在电商化的过程中，对外合作基本按照这三种模式展开。”

自身优化

事实上，互联网基金业务极大地挑战着基金公司现有的产品研发、投资运作以及运营体系，如快速响应、快速实施的要求，所以，原有一板一眼的研发流程、决策链条都要缩短。

另外，在软件方面，基金公司原来的电商部门已经无法满足需求，有的基金公司干脆从外部招收互联网人才。但是，问题马上出现：原有的薪酬框架和制度体系无法匹配这些新鲜血液；缺乏互联网企业的创意环境；团队里面血型基因不同，观点和行动相互抵触。这就导致招来了人也难以留住，留下也干不出事情。

所以，对于基金公司来说，对外合作固然重要，而更为重要的还是内功的修炼。

“下半年，公司加大战略投入，积极响应互联网平台的需求，着力开发互联网客户的专属产品和系统，但人力，系统，意识都需要一个转变的过程，不能一蹴而就。”郑伟博说，2013年下半年，南方基金在监管认可的范围内把整个基金开户和交易流程都抬高了一个层次，将直销平台的体验和效率不断向“余额宝”看齐，同时打造货币基金的“货币化”，推出各种消费支付类应用。

事实上，在这个过程中，整个行业都在提升其直销平台的用户体验，对很多基金公司来说，有没有和外部互联网平台合作是一码事，开通“7×24、T+0”等功能是最必需的。

同时，各家基金公司也在自家的直销平台上开展各类型的“引流获客”的活动：推荐好友送大奖、体验开户送份额、参与用户调查送奖品……公募基金从1998年成立到现在已经走过15年的风雨历程，但统计下来全部的基金持有人目前不到8000万。现在，基金公司在做的是开拓8亿网民，使公募基金成为名副其实的大众理财品。

比如，南方基金即将推出企业版的网上直销平台，面向中小企业客户，如果中小企业在这个平台持有货币基金，企业的老板甚至可以以货币基金的形式来发工资。这可能又是一批可观的增量。

经过半年多以来的激荡，对于互联网的涉猎，目前基金公司基本可分为两大阵营：一是激进派，大刀阔斧地进发，比如华夏、汇添富、南方、广发、易方达等，这些公司从人才建设、系统搭建、外部营销等方面进行了大量的投入，并陆陆续续会推出相关的产品；同时，也有些基金公司不看好互联网方向，不仅基本没有投入，对外合作的意愿和行动也慢慢弱化下来。

人们都急切想要知道，基金电商化未来会走向何方，哪类合作模式将到达成功的彼岸？目前虽然业界没有找到确切的答案，但行业大佬们心中有数：“等”一定没有机会。